トップページ > 企業情報 > グローバルセキュリティエキスパート
グローバルセキュリティエキスパート（4417）
グローバルセキュリティエキスパートの事業内容は「セキュリティコンサルティング、脆弱性診断、サイバーセキュリティソリューションをはじめ、セキュリティの全体像を網羅した教育サービスの提供」で、東証マザーズ上場の中型案件（想定時価総額92.2億円、吸収金額19.1億円）です。
統計的に初値の上がりやすい「SMBC日興証券が主幹事」の案件ですが、総合的に見て、初値は小幅な上昇にとどまると予想します。
| 成長性 | 割安性 |
|---|---|
 |
|
| 話題性 | 総合評価 |
 |
 |
基本情報
| 会社名 | グローバルセキュリティエキスパート（4417） 【東証マザーズ】 |
|---|---|
| 会社URL | https://www.gsx.co.jp/ |
| 狙い目証券会社 | SMBC日興証券（主幹事）、SBI証券（副幹事）、大和証券、松井証券、岩井コスモ証券、CONNECT、auカブコム証券、DMM株 |
IPO日程と価格決定（初値予想）
| 想定価格 |
2,770円 |
|---|---|
| 仮条件 |
2,680円 ～ 2,800円 |
| 公募価格 |
2,800円 |
| 初値予想（独自） | 2,800円 ～ 3,300円（12月3日時点） |
| 初値 |
4,020円 （公募価格比+1,220円 +43.6％） |
・想定価格2,770円に対して、PER54.97倍、PBR7.01倍、配当利回り0.33％
（直近期末の決算数値をもとに、IPOによる調達資金と新規発行株数を考慮して計算しています。
1株あたり利益50.4円、1株あたり純資産395.1円、1株あたり配当金9.2円。）
・仮条件を受けて、初値予想を「2,770円 ～ 3,500円（11月15日時点）」から「2,800円 ～ 3,300円（12月3日時点）」に変更しました。
IPOスケジュール
| 抽選申込期間 |
12月3日(金)～12月9日(木) |
|---|---|
| 当選発表日 |
12月10日(金) |
| 購入申込期間 |
12月13日(月)～12月16日(木) |
| 上場日 |
12月20日(月) |
※証券会社によって、スケジュールが異なることがあるので、必ず確認してください。
IPO当選株数
| 公募株数 |
150,000株 |
|---|---|
| 売出株数（OA含む） |
540,000株 |
| 当選株数合計 | 690,000株 |
・当選株数は690,000株。売買単位が100株なので、当たりは計6,900枚。
・当選本数は少なく、やや当たりにくい部類に入る。
幹事証券リスト（管理人独自予想あり）
| 証券会社名 | 割当率 |
割当株数 |
当選本数 （枚） |
完全抽選本数 （予想） |
|
| 主幹事 | SMBC日興証券 | 91.30％ | 630,000株 | 6,300枚 | 630枚 |
| 幹事 | SBI証券 | 4.35％ | 30,000株 | 300枚 | 135枚 |
| みずほ証券 | 0.87％ | 6,000株 | 60枚 | 6枚 | |
| 大和証券 | 0.87％ | 6,000株 | 60枚 | 6枚 | |
| 三菱UFJ モルガン・ スタンレー証券 |
0.87％ | 6,000株 | 60枚 | 6枚 | |
| 松井証券 | 0.87％ | 6,000株 | 60枚 | 42枚 | |
| 岩井コスモ証券 | 0.43％ | 3,000株 | 30枚 | 3枚 | |
| 東洋証券 | 0.43％ | 3,000株 | 30枚 | 0枚 |
・SMBC日興証券（主幹事）、SBI証券（副幹事）、大和証券、松井証券、岩井コスモ証券から当選のチャンス。
・その他、CONNECTから申し込み可能となりました。（11月17日追記）
・その他、auカブコム証券から申し込み可能となりました。（11月17日追記）
・その他、DMM株から申し込み可能となりました。（11月26日追記）
株主構成、ロックアップなど
| 株主名 | 比率 | ロック アップ |
|---|---|---|
| （株）ビジネスブレイン太田昭和 | 73.12％ | 180日間 |
| 兼松エレクトロニクス（株） | 8.12％ | 180日間 |
| （株）野村総合研究所 | 2.84％ | 継続保有 |
| 鱸 史郎（社長） | 2.18％ | 継続保有 |
| 原 伸一 | 1.95％ | 継続保有 |
| 與儀 大輔 | 0.81％ | 継続保有 |
| 吉見 主税 | 0.75％ | 継続保有 |
| 三木 剛 | 0.75％ | 継続保有 |
| 鈴木 貴志 | 0.41％ | 継続保有 |
| 伊藤 昇 | 0.32％ | 継続保有 |
企業業績のデータ（5年分）
| 2017年 3月 |
2018年 3月 |
2019年 3月 |
2020年 3月 |
2021年 3月 |
|
| 売上高（百万円） |
1,493 | 1,222 | 1,303 | 1,617 | 2,949 |
| 経常利益（百万円） |
9 | △10 | 37 | 73 | 239 |
| 当期純利益（百万円） |
7 | △10 | 28 | 39 | 168 |
| 純資産額 （百万円） |
361 | 351 | 379 | 736 | 942 |
| 1株あたりの純資産額（円） |
66,927 | 64,988 | 70,178 | 245 | 297 |
| 1株あたりの純利益（円） |
1,266 | △1,939 | 5,190 | 15 | 55 |
| 自己資本比率（％） |
30.5 | 40.3 | 39.6 | 43.0 | 39.5 |
| 自己資本利益率（％） |
1.9 | - | 7.7 | 6.9 | 20.0 |
※2020年3月期以降、株式1株につき300株の分割を反映。
・2022年3月期は、第2四半期時点で売上1,916百万円、経常利益210百万円を達成しています。IPOで得た資金は、vCISOサービス開発投資および運用費、教育事業の受講管理システム開発投資、資本業務提携にかかわる投資、借入金の返済に充てる予定です。
管理人からのコメント
グローバルセキュリティエキスパート（4417）、情報セキュリティに関するコンサルティング事業、セキュリティ教育を支援する事業、セキュリティソリューション事業（顧客のセキュリティ課題を解決するサービスや製品導入）を展開しています。
2021年3月期に売り上げが急拡大していますが、これは株式会社EPコンサルティングサービス（株式会社ビジネスブレイン太田昭和グループ）から一部事業（ITソリューション事業）をゆずり受けたことによる影響が大きいです。それまでの業績推移が頭打ち気味だっただけに、先行きにやや不安を感じます。
公開株数は普通で、大株主に期間でロックアップがかかっているので、供給はそれなりにしぼれていますが、総合的に見て、初値は小幅な上昇にとどまると予想します。
ネット証券では、SMBC日興証券（主幹事）、SBI証券（副幹事）、大和証券、松井証券、岩井コスモ証券、CONNECT、auカブコム証券、DMM株から申し込み可能となっています。同日に、HYUGA PRIMARY CARE（7133）、JDSC（4418）も上場することになっており、買いが集まりにくくなっています。
@ipokiso_com
TwitterでもIPO情報を配信しています。フォローよろしくお願いします！
IPO企業情報の一覧表へ戻る
IPO向けネット証券比較へ進む
