ケイ・ウノ（259A）

（2024年9月30日追記）
引受価額が「2,134.4円」で決まりました。仮に、特別売り気配ではじまった時は、誠意買い（シンジケートカバー取引）により「2,134円」付近で寄り付く可能性があります。

（2024年9月18日に追記）
弱気の仮条件を受けて、初値予想を引き下げました。

　ケイ・ウノの事業内容は「ジュエリー・時計の製造販売、オーダーメイド、リフォーム、修理」で、名証ネクスト上場の小型案件（想定時価総額24.2億円、吸収金額5.3億円）です。統計的に初値の上がりやすい「公開株数の“少ない”」の案件です。総合的に見て、想定価格から見た初値の上昇は期待しづらいです。

成長性	割安性

話題性	総合評価

基本情報

会社名	ケイ・ウノ（259A）　【名証ネクスト】
会社URL	https://www.k-uno.co.jp/
会社設立	1991年3月（34年目）
主幹事証券	岡三証券
その他狙い目証券会社	SMBC日興証券、SBI証券、岩井コスモ証券、松井証券、楽天証券、岡三オンライン、DMM株

IPO価格情報・初値予想（独自）

想定価格	2,320円
仮条件	2,100円～ 2,320円
公募価格	2,320円
初値予想（独自）	2,000円～ 2,400円（9月18日時点）
初値	2,134円　（公募価格比-186円　-8.0％）

・想定価格2,320円に対して、PER30.16倍、PBR2.26倍、配当利回り-％
（直近期末の決算数値をもとに、IPOによる調達資金と新規発行株数を考慮して計算しています。1株あたり利益76.9円、1株あたり純資産1024.7円、1株あたり配当金-円。）
・初値予想を「2,150円～ 2,500円（9月4日時点）」から「2,000円～ 2,400円（9月18日時点）」に変更しました。

IPOスケジュール

抽選申込期間	9月20日(金)～9月27日(金)
当選発表日	9月30日(月)
購入申込期間	10月1日(火)～10月4日(金)
上場日	10月8日(火)

※証券会社によって、スケジュールが異なることがあるので、必ず確認してください。
※楽天証券は、購入申込期間の最終日にIPO抽選をおこなう「後期抽選型」の証券会社で、手順をふめば同一資金で“2回”抽選を受けることができます！詳しくは「後期型IPO抽選を利用して同一資金で複数回の抽選を受ける」をご覧ください。

IPO当選株数

公募株数	100,000株
売出株数（OA含む）	129,000株
当選株数合計	229,000株

・当選株数は229,000株。売買単位が100株なので、当たりは計2,290枚。
・当選本数は非常に少なく、かなり当たりにくい部類に入る。

幹事証券リスト（管理人独自予想あり）

	証券会社名	割当率	割当株数	当選本数（枚）	完全抽選本数（予想）
主幹事	岡三証券	91.27％	209,000株	2,090枚	188枚
幹事	東海東京証券	1.22％	2,800株	28枚	1枚
	安藤証券	1.22％	2,800株	28枚	2枚
	SMBC日興証券	0.87％	2,000株	20枚	1枚
	SBI証券	0.87％	2,000株	20枚	10枚
	岩井コスモ証券	0.70％	1,600株	16枚	1枚
	極東証券	0.70％	1,600株	16枚	0枚
	Jトラストグローバル証券	0.70％	1,600株	16枚	1枚
	丸三証券	0.70％	1,600株	16枚	0枚
	あかつき証券	0.35％	800株	8枚	0枚
	東洋証券	0.35％	800株	8枚	0枚
	松井証券	0.35％	800株	8枚	5枚
	水戸証券	0.35％	800株	8枚	0枚
	楽天証券	0.35％	800株	8枚	7枚

・SMBC日興証券、SBI証券、岩井コスモ証券、松井証券、楽天証券から当選のチャンス。
・その他、岡三オンラインから申し込み可能となりました。（9月5日追記）
・その他、DMM株から申し込み可能となりました。（9月11日追記）

株主構成、ロックアップなど

株主名	比率	ロックアップ
有限会社秀吉	39.49％	180日間
久野新太郎	12.23％	180日間
久野栄太	11.85％	180日間
ケイ・ウノ社員持株会	8.38％	180日間
伊藤崇史（社長）	5.01％	180日間
渡沼和則	5.01％	180日間
青木興一	5.01％	180日間
あいぎん未来創造ファンド4号投資事業有限責任組合	3.04％
名古屋中小企業投資育成（株）	1.93％	90日間 1.5倍
JAIC企業育成投資事業有限責任組合	0.96％

※あいぎん未来創造ファンド４号投資事業有限責任組合、JAIC企業育成投資事業有限責任組合の保有株式はすべて売り出されます。

企業業績のデータ（5年分）

⇒ケイ・ウノの有価証券届出書

	2019年 9月	2020年 9月	2021年 9月	2022年 9月	2023年 9月
売上高（百万円）	5,155	4,734	5,203	5,823	6,170
経常利益（百万円）	77	61	△71	26	167
当期純利益（百万円）	△39	22	406	34	80
純資産額（百万円）	394	416	822	787	866
1株あたりの純資産額（円）	83,560	88,229	174,299	834	918
1株あたりの純利益（円）	△8,323	4,670	86,070	36	85
自己資本比率（％）	9.6	9.8	21.0	19.8	20.0
自己資本利益率（％）	-	5.4	65.6	4.5	9.7

※2021年9月期まで単独決算。2022年9月期から連結決算。
※2022年9月期以降、株式1株につき200株の分割を反映。
・2024年9月期は、第3四半期時点で売上4,957百万円、経常利益243百万円を達成しています。IPOで得た資金は、国内新規出店にかかわる設備投資資金、国内既存店の内外装改修費用、システム開発および更新費用に充てる予定です。