INFORICH[インフォリッチ](9338)

 INFORICH[インフォリッチ]の事業内容は「モバイルバッテリーシェアリングサービス『ChargeSPOT』の運営」で、東証グロース上場の小型案件(想定時価総額81.3億円、吸収金額2.8億円)です。 統計的に初値の上がりやすい「大和証券が主幹事」、「公開株数の“少ない”」案件です。

INFORICH[インフォリッチ]のホームページ画像
成長性 割安性
○ △
話題性 総合評価?
◎ B

基本情報

会社名 INFORICH[インフォリッチ](9338) 【東証グロース】
会社URL https://inforich.net/
会社設立 2015年9月(8年目)
狙い目証券会社 大和証券(主幹事)、SBI証券(副幹事)、楽天証券CONNECT岡三オンラインDMM株

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IPO日程と価格決定(初値予想)

想定価格? 4,400円
仮条件? 4,400円 ~ 4,600円
公募価格? 4,600円
初値予想(独自) 5,000円 ~ 8,800円(11月18日時点)
初値? 10,510円 (公募価格比+5,910円 +128.5%)

・想定価格4,400円に対して、PSR4.94倍、PBR2.08倍、配当利回り-
(直近期末の決算数値をもとに、IPOによる調達資金と新規発行株数を考慮して計算しています。 1株あたり利益-1,196.5円、1株あたり純資産2,113.7円、1株あたり配当金-円。)
ロックアップ条件に未反映のもの(継続保有)があったため、初値予想を「4,048円 ~ 6,500円(11月16日時点)」から「5,000円 ~ 8,800円(11月18日時点)」に変更しました。

IPOスケジュール

抽選申込期間? 12月5日(月)~12月9日(金)
当選発表日? 12月12日(月)
購入申込期間? 12月13日(火)~12月16日(金)
上場日? 12月20日(火)

※証券会社によって、スケジュールが異なることがあるので、必ず確認してください。

IPO当選株数

公募株数? 56,100株
売出株数(OA含む)? 8,400株
当選株数合計 64,500株

・当選株数は64,500株。売買単位が100株なので、当たりは計645枚
・当選本数は非常に少なく、かなり当たりにくい部類に入る。

幹事証券リスト(管理人独自予想あり)

  証券会社名 割当率? 割当株数 ? 当選本数
(枚) ?
完全抽選本数
(予想) ?
主幹事 大和証券 91.63% 59,100株 591枚 59枚
幹事 SBI証券 3.10% 2,000株 20枚 9枚
楽天証券 1.71% 1,100株 11枚 11枚
岡三証券 1.71% 1,100株 11枚 1枚
丸三証券 0.62% 400株 4枚 0枚
ちばぎん証券 0.62% 400株 4枚 0枚
ひろぎん証券 0.62% 400株 4枚 0枚

大和証券(主幹事)、SBI証券(副幹事)、楽天証券から当選のチャンス。
・その他、CONNECTから申し込み可能となりました。(11月17日追記)
・その他、岡三オンラインから申し込み可能となりました。(11月17日追記)
・その他、DMM株から申し込み可能となりました。(11月28日追記)

株主構成、ロックアップなど?

株主名 比率 ロック
アップ
秋山 広宣(社長) 17.16% 180日間
日本郵政キャピタル(株) 5.53% 90日間
2倍
GMCM Venture Capital Partners I Inc. 5.21% 90日間
2倍
ゴールドマン・サックス・リアルティ・ジャパン(有) 5.12% 90日間
2倍
WISELY HARVEST LIMITED 5.05% 90日間
2倍
MRA Investments Pte,LTD 4.85% 継続保有
コタエル信託(株) 2.97% 継続保有
FIVESTAR VC1合同会社 2.80% 継続保有
HFA2号投資事業有限責任組合 2.66% 180日間
2倍
ネクストユニコーン第2号投資事業有限責任組合 2.54% 継続保有

※「公募価格の2倍」か「11,466円」の高い方が解除条件となる

 

企業業績のデータ(5年分)

  2018年
6月
2018年
12月
2019年
12月
2020年
12月
2021年
12月
売上高(百万円)? 75 15 96 562 1,645
経常利益(百万円)? △78 △226 △1,299 △1,885 △1,946
当期純利益(百万円)? △91 △228 △2,914 △1,933 △2,210
純資産額 (百万円)? 379 622 1,340 1,661 3,675
1株あたりの純資産額(円)? 3,201 4,520 △10,290 △4,768 △7,597
1株あたりの純利益(円)? △906 △1,823 △17,143 △1,496 △1,433
自己資本比率(%)? 70.9 83.4 66.9 46.5 64.5
自己資本利益率(%)? - - - - -

※2019年12月期まで単独決算。2020年12月期から連結決算。
※2020年12月期以降、株式1株につき5株の分割を反映。
・2021年12月期は、第3四半期時点で売上2,879百万円、経常損失△872百万円となっています。IPOで得た資金は、設備資金(モバイルバッテリーおよびバッテリースタンドの取得)に充てる予定です。

管理人からのコメント

 INFORICH[インフォリッチ](9338)、主にスマートフォン向けの充電器(モバイルバッテリー)の貸し出しサービス「ChargeSPOT」を運営しており、モバイルバッテリーのバッテリースタンドを広告媒体としても提供しています。ChargeSPOTの利用料金は、最初の30分未満で165円(税込)で、6時間未満330円、24時間未満480円、48時間未満660円、その後は、24時間ごとに330円の追加となります。

 先行投資で、コンビニを中心にバッテリースタンドを急速に3万台ほど設置したこともあり、業績を見ると赤字がとにかく目立っています。2021年から急速にサービス利用者が増えており、赤字額が縮小傾向にありましたが、これを見て、再びバッテリースタンドの設置台数を増やしていることから、まだしばらくは赤字が続くと思われます。

 IPOの条件を見るとかなり特殊なIPOで、どちらにも大きく動く可能性があります。はっきり言って初値の予想は困難です。東証への上場でここまで公開株数が少ないのはとても珍しく、さらに主要大株主に対しても公募価格比2倍までロックアップがかかっていますので、需給的に初値は非常に上がりやすくなっています。 同日にmonoAI technology(5240)が上場しますが、規模的にそれほど影響はないでしょう。

 ネット証券では、大和証券(主幹事)、SBI証券(副幹事)、楽天証券CONNECT岡三オンラインDMM株から申し込み可能となっています。

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