Fast Fitness Japan[ファストフィットネスジャパン](7092)

 Fast Fitness Japan[ファストフィットネスジャパン]の事業内容は「24時間型フィットネスクラブ“エニタイムフィットネス”の日本におけるマスターフランチャイジーとしてフランチャイズシステムを運営」で、東証マザーズ上場の中型案件(想定時価総額201.8億円、吸収金額38.5億円)です。

※2月12日に新規承認されましたが、新型コロナウイルスの影響で3月13日に上場中止が発表されています。今回、再度上場を目指すことになりました。

Fast Fitness Japan[ファストフィットネスジャパン]のホームページ画像
成長性 割安性
さんかく ○
話題性 総合評価?
○ c


基本情報

会社名 Fast Fitness Japan[ファストフィットネスジャパン](7092) 【東証マザーズ】
会社URL https://fastfitnessjapan.jp/
狙い目証券会社 野村證券(主幹事)、SMBC日興証券SBI証券
むさし証券
マネックス証券岡三オンライン証券DMM株

IPO日程と価格決定(初値予想)

想定価格? 1,860円
仮条件? 2,000円 ~ 2,250円
公募価格? 2,250円
初値予想(独自) 2,300円 ~ 2,800円(11月26日時点)
初値? 3,000円 (公募価格比+750円 +33.3%)

・想定価格1,860円に対して、PER12.4倍、PBR3.34倍、配当利回り0.14%
(直近期末の決算数値をもとに、IPOによる調達資金と新規発行株数を考慮して計算しています。 1株あたり利益150.0円、1株あたり純資産556.6円、1株あたり配当金2.6円。)
・仮条件の下限が想定価格を上回ったのを受けて、初値予想を「1,860円 ~ 2,300円(11月11日時点)」から「2,300円 ~ 2,800円(11月26日時点)」に変更しました。

IPOスケジュール

抽選申込期間? 11月30日(月)~12月4日(金)
当選発表日? 12月7日(月)
購入申込期間? 12月8日(火)~12月11日(金)
上場日? 12月16日(水)

※証券会社によって、スケジュールが異なることがあるので、必ず確認してください。

IPO当選株数

公募株数? 1,600,000株
売出株数(OA含む)? 470,000株
当選株数合計 2,070,000株

・当選株数は2,070,000株。売買単位が100株なので、当たりは計20,700枚
・当選本数は多く、やや当たりやすい部類に入る。

幹事証券リスト(管理人独自予想あり)

  証券会社名 割当率? 割当株数 ? 当選本数
(枚) ?
完全抽選本数
(予想) ?
主幹事 野村證券 91.30% 1,890,000株 18,900枚 1,890枚
幹事 SMBC日興証券 3.48% 72,000株 720枚 72枚
SBI証券 1.74% 36,000株 360枚 162枚
むさし証券 1.74% 36,000株 360枚 36枚
マネックス証券 0.87% 18,000株 180枚 180枚
岡三証券 0.87% 18,000株 180枚 18枚

野村證券(主幹事)、SMBC日興証券SBI証券むさし証券マネックス証券から当選のチャンス。
・その他、岡三オンライン証券から申し込み可能となりました。(11月13日追記)
・その他、DMM株から申し込み可能となりました。(11月20日追記)

株主構成、ロックアップなど?

株主名 比率 ロック
アップ
(株)オーク 47.43% 90日間
大熊 章 16.02% 90日間
RM Japan, LLC 9.00% 90日間
土屋 敦之(社長) 5.35% 90日間
特定有価証券信託受託者 野村信託銀行(株) (信託口2052248) 4.38% 90日間
特定有価証券信託受託者 野村信託銀行(株) (信託口2052249) 4.38% 90日間
加藤 薫 3.40% 90日間
高嶋 淳 3.40% 90日間
稲垣 稔 2.43% 90日間
森 保平 1.62% 90日間

 

企業業績のデータ(5年分)

  2016年
3月
2017年
3月
2018年
3月
2019年
3月
2020年
3月
売上高(百万円)? 840 1,443 2,750 8,024 11,334
経常利益(百万円)? 75 229 389 1,671 2,829
当期純利益(百万円)? 41 147 199 928 1,628
純資産額 (百万円)? 273 403 659 1,719 3,319
1株あたりの純資産額(円)? 16,389 24,227 35,603 186 359
1株あたりの純利益(円)? 2,475 8,837 11,949 100 176
自己資本比率(%)? 27.4 28.9 25.2 16.0 21.2
自己資本利益率(%)? 16.4 43.5 37.6 73.2 64.6

※2018年3月期まで単独決算。2019年3月期から連結決算。
※2019年3月期以降、株式1株につき500株の分割を反映。
・2021年3月期は、第2四半期時点で売上4,832百万円、経常利益740百万円を達成しています。IPOで得た資金は、直営店の出店にかかる設備資金(差入保証金および固定資産など含む)に充てる予定です。

管理人からのコメント

 Fast Fitness Japan[ファストフィットネスジャパン](7092)、2021年3月期の第2四半期(9月末)決算によると、経常利益740百万円と、前期の4分の1ほどとなっており、新型コロナの影響を大きく受けていることが分かります。ワクチンが市場に出回るまでは、現状が続くと思われますので、IPOもきびしい展開を予想します。

 ネット証券では、野村證券(主幹事)、SMBC日興証券SBI証券むさし証券マネックス証券岡三オンライン証券DMM株から申し込み可能となっています。同日に、バルミューダ(6612)ローランド(7944)も上場することになっており、買いが集まりにくくなっています。


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